近日据媒体报道，在上半年全国能源经济形势发布会上，国家能源局规划司司长江冰透露，新兴能源产业规划已形成成熟方案，准备上报国务院。该规划提出，从2011年至2020年，将累计增加投资5万亿元，每年将可增加产值1.5万亿。
与市场之前普遍盛传的《新能源规划》不同，国家能源局最终将规划定名《新兴能源产业发展规划》，从目前透露的信息看，规划内容不仅包括风能、水电和核电等新能源开发利用，还包括对传统能源的升级，如洁净煤、智能电网、车用新能源、分布式能源等的具体实施路径、发展规模及重大政策举措等的部署规划。正因如此，这份规划也被市场视作是下一个4万亿的投资规划，这毫无疑问也将成为二级市场上长期值得关注的投资概念。
从此次新型能源产业涉及领域看，发电产业依然是规划重点，核能则是发电产业中最具发展前景，也最值得看好的板块。据报道，到"十二五"末期，水电和核电占一次能源消费比重由现在的7%左右达到近9%；风电、太阳能和生物质能占一次能源的消费由现在的0.8%达到近2.6%左右。
根据方正证券近期对各地政府在建核电项目与规划建设项目的分析，保守估计到2020年核电总装机容量有望达到10500万千瓦，较目前910万千瓦装机容量增长10.5倍，中国核电行业进入高速发展黄金十年。而且，按照这一规模计算，到2020年前新一轮核电投资将达12000亿元，年均投资达1200亿元，其中核电设备年均市场752.4亿元，空间非常广阔。同时，由于国产化将是核电发展的主旋律，本土设备厂商的市场黄金期将从"十二五"开始。方正证券表示，近期重点看好压力容器、铸锻件、阀门、通风与空冷设备环节，长期看好反应堆泵、控制棒与对内构件、稳压器与安注器环节。在对应受益的上市公司中间，重点看好中国一重、二重重装、南风股份和江苏神通等个股。
除了核能，太阳能的高速增长期也刚刚开始。中信证券表示，过去10年间，全球光伏市场容量增长了25倍，复合增长率达43%，而德国补贴下调和欧元汇兑损益问题造成的短期需求波动不会动摇整个光伏产业的景气向上趋势，光伏需求未来5年复合增长仍可保持在30%以上。在水能和风能方面，业内人士表示，虽然其高速增长期将在2010-2011年结束，但预计未来10年水电年均增加装机1700万千瓦，风电年均增加装机1200-1300万千瓦，水电和风电设备制造公司和相关建设安装公司仍能维持较高需求，同时随着产业淘汰进一步加快，市场高度集中下整机厂商议价能力将增强，价格战风险已经基本释放。
除了发电产业，此次规划中还提到智能电网、分布式能源等产业建设。中信证券认为，"十二五"期间，能参与智能电网建设的龙头公司将拥有超越行业平均的景气需求，如平高电气、许继电气、国电南瑞等个股。对于市场相对关注较少的分布式能源，安信证券认为，分布式能源的大力开展，一方面将对电网、燃气公司等现有能源供应商造成较大冲击和提出较高要求，同时有可能为相关中小型设备制造商带来翻身机会；另一方面，分布式能源的开展有利于风电、太阳能发电、沼气发电、秸秆发电等一系列小规模新能源的发展。
